下巻は第３部「１９１８年」を収録。下巻に至って、多面的な構成、実験的性格が顕になる。１９１８年は、第１次大戦の終結の年。ドイツ帝国は崩壊へと一気に突き進んで行く。混乱し錯綜する時代像を、詩や戯曲、哲学的論考など、様々な文章形式を駆使し、従来の小説観を突き破る斬新な手法で活写。ヘッセやＴ・マンなど、文壇に衝撃を走らせた。舞台は、ドイツ西部戦線後方の地方都市。第１部や第２部の主人公など、過去の登場人物たちも時を隔てて登場。多彩な人物が織りなすドラマは、一大曼荼羅図。「夢遊」する人々に、果たして「覚醒」はあるのか―。附録に、ブロッホの文学観を知る一助として、講演「長編小説の世界像」を収録。